由于在國外市場上存在多種衍生產品同時到期的“三巫聚首日”效應，股指期貨上市后交割日會否異常波動也成為上市前投資者擔憂的事情。

　　不過，這在股指期貨市場上并沒有發生，由于中金所將交割日現貨指數最后2個小時的算術平均價作為結算價，在這種制度下，要想通過操縱最后2小時的現貨指數價格的形式來獲取到期日“效益”幾乎不可能。

　　 加上機構參與套期保值的力度較小，因此主力合約往往在交割日到來一個星期前，就提前移倉換月，因此期指上市以來的10余個交割日，都沒有發生到期日魔咒。

　　預言二：流動性的“煩惱”

　　在股指期貨上市之前，由于交易所設置了50萬元開戶門檻，又對個人投資者持倉數量作出限制，因此令投資者擔心，由于初期期指開戶數不是很多，股指期貨上市后會出現流動性不足的問題。

　　但事實上，股指期貨推出近一周年的時間，截至4月1日，股指期貨累計成交5782.42萬手，其間更換主力合約11個。

　　 從成交量來看，去年4月股指期貨面世，當月成交量僅143萬手；7月、8月上漲行情中成交量達到峰值753.7萬手和696.6萬手，在剛剛過去的3月，期指成交量為446萬手，市場成交遠遠超出預期。

　　預言三：藍籌股“情結”

　　由于股指期貨以滬深300指數為現貨指數，在推出之前，市場上有一種預測：對于現貨的需求會催生市場對大盤權重股的需求，從而引爆一場大盤藍籌股行情。

　　 但遺憾的是，這種觀點期指上市不到兩個月就潰不成軍。伴隨著管理層收緊銀根、調控房價等政策，期指走出一波下跌行情。

　　銀行、地產、鋼鐵等權重股跌幅超前，直至一年后的今天，期待中的藍籌股行情仍沒有到來。銀行股平均市盈率已經處于歷史低位。